دعا بنك التسويات الدولية إلى موجة "حاسمة" من رفع أسعار الفائدة العالمية من قبل البنوك المركزية لكبح جماح التضخم، وذلك في تقريره الاقتصادي السنوي (بي دي إف) الصادر أمس. وقال المدير العام للبنك أوجستين كارستنز إن الحل يتمثل في قيام البنوك المركزية بالتحرك سريعا وبشكل حاسم قبل أن يترسخ التضخم. وقال أيضا إن "الهبوط الاقتصادي الناعم" – والذي يعني إبطاء ارتفاع الأسعار وكبح التضخم دون التسبب في زيادة البطالة وحدوث ركود – لا يزال يمكن تحقيقه ولكنه صعب، مضيفا أن هيئات الرقابة المالية لا تتوقع حدوث فترة من الركود التضخمي على نطاق واسع. وأشار إلى أن هناك مخاوف من أن الاقتصادات الرئيسية يمكن أن تصل لنقطة تحول تنتشر بعدها السيكولوجية التضخمية. وحذر بنك التسويات الدولية من أن الصعاب قصيرة المدى التي تكون على شكل الركود الناجم عن رفع أسعار الفائدة ستكون أفضل من ذلك السيناريو.

أسهم القيمة تتماسك بشكل أفضل من أسهم النمو وسط تشديد السياسة العالمي: تفوقت أسهم القيمة على أسهم النمو بهامش قدره 13%، والذي إذا استمر سيمثل أكبر هامش منذ عام 2001، وفقا لصحيفة وول ستريت جورنال. وقال كليف أسنس، المؤسس المشارك ورئيس قسم المعلومات في شركة أيه كيو آر كابيتال مانجمنت: "لم أكن أبدا متحمسا بشأن القيمة أكثر من أي وقت مضى".

ولكن للتوضيح.. تراجعت جميع الأسهم.. فيما كانت التراجعات أقل لأسهم القيمة: هبط مؤشر راسل 1000 لأسهم القيمة بنسبة 12% منذ بداية العام، فيما سجل مؤشر راسل 1000 لأسهم النمو انخفاضا بنسبة 25%.

أسهم القيمة في مقابل أسهم النمو: أسهم القيمة – أي الشركات ذات التقييمات الأقل وتوزيعات العوائد الأعلى – تكون ذات أداء أفضل في بيئات أسعار الفائدة المرتفعة حيث يخرج المستثمرون من أسهم النمو الأكثر ثمنا والأقل من حيث التوزيعات. والسبب في ذلك هو ارتفاع الأرباح والتوزيعات والتي تمثل تحوطا أفضل ضد ارتفاع تكاليف الاقتراض، مقارنة بأسهم النمو التي تعتمد تقيماتها على الأرباح المستقبلية والتي تكون أكثر عرضة لارتفاع أسعار الفائدة.

أعلنت سوق الأسهم السعودية (تداول) نيتها إطلاق العقود المستقبلية للأسهم المفردة الأسبوع المقبل، والذي سيكون ثاني منتج يطرح في سوق المشتقات المالية السعودية عقب إطلاق العقود المستقبلية للمؤشرات، حسبما صرحت البورصة في بيان لها. ويأتي هذا ضمن الجهود الأوسع لتطوير السوق المالية السعودية.

أنهى مؤشر EGX30 جلسة أمس على ارتفاع محدود بنسبة 0.04%. وبلغ إجمالي قيمة التداولات 483 مليون جنيه (41.4% أقل من المتوسط على مدار الـ 90 يوما الماضية). وحقق المستثمرون المصريون وحدهم صافي شراء بختام الجلسة. وبهذا يكون المؤشر قد تراجع بنسبة 20.1% منذ بداية العام.

في المنطقة الخضراء: مدينة نصر للإسكان (+8.9%)، ومصرف أبو ظبي الإسلامي مصر (+6.5%)، ومصر الجديدة للإسكان (+2.7%).

في المنطقة الحمراء: جي بي أوتو (-6.5%)، وإم إم جروب (-5.2%)، وإي فاينانس (-3.0%).

ارتفاع الأسواق الآسيوية في التعاملات المبكرة هذا الصباح، فيما خالف مؤشر شنغهاي الاتجاه الصعودي. وتشير تعاملات العقود الآجلة إلى ارتفاع معظم مؤشرات الأسهم الأوروبية، فيما تشير إلى تراجع مؤشرات وول ستريت في الولايات المتحدة.